Timing charts Cot Ларри Вильямс
C подачи моего друга trader-notes давненько поглядываю на забавный график.
В Америке каждую неделю публикуются данные, отображающие совокупные фьючерсные позиции основных групп – участников рынка (COT). COT очень любит Ларри Вильямс, а мы очень любим Ларри Вильямса, хоть по некоторым данным он и сидит в австралийской тюряге))).
Это большие финансовые институты и организации (синенькие), крупные трейдеры( зелененькие) и мелкие спекулянты ( красенькие) типа нас с вами.
На графике фьючерса S&P 500 прекрасно видно, как мелкие спекули раз за разом “угадывают” развороты рынка, набирая совершенно не ту позу, которую надо)).
Дневки.
Институционалы очень инертны и запаздывают, что в общем то понятно. Самые умные на рынке это крупные трейдеры, которые и забирают основное бабло с рынка спекуляций у еще большего крупняка и у мелочи.
А мелкие спекули практически все снижение набирали лонга, усреднялись пока их не повыносило, где с горя на абсолютном дне они ожесточнно шортили. Эх))) А большие трейдеры наоборот втарили лонга по максимуму. Вот что значит сила)))
Сейчас экстремальной ситуации пока нет, на рынке почти паритет, мелочь кроет набранные шорты, снова разоряясь. Но шорты у них заканчиваются. Как их кинут в очередной раз мы скоро узнаем.
Еще один вывод из данного рисунка. Если вы следуете общим настроениям на РБК, форумах, блогах и т.д.))) – у вас практически нет шансов выиграть на рынке! Так как именно эти настроения и отображают позиции мелких трейдеров. Будьте индивидуальны, будьте самими собой, никому не верьте! Помните, что ваши деньги нужны крупняку и не отдавайте их без боя!
Выходят эти данные раз в неделю. По пятницам. Посмотреть можно тут timingcharts.com/
Удачной недели!
28. Сентябрь, 2009 в 10:47
интересно, спасибо. кстати – с апреля у всех трех групп силы поиссякли – относительно прошлых лет объемы ближе к нолю держатся
28. Сентябрь, 2009 в 10:51
операторы сейчас очень активно золототишко продают, максимальный шорт за, ну 10 лет точно
28. Сентябрь, 2009 в 11:16
А что натворил Ларри?
Александр,а есть ли для нашего рынка подобные графики? ))
28. Сентябрь, 2009 в 11:19
для нашего нет. что натворил, всякое говорят))
28. Сентябрь, 2009 в 11:43
Че-то я не совсем понял принцип как смотреть короткие или длинные у них позиции. Мож кто нить объяснит?)
28. Сентябрь, 2009 в 11:57
На нижнем графике значение больше нуля – ЛОНГ, меньше нуля – ШОРТ
28. Сентябрь, 2009 в 12:34
Поправочка: данные выходят не каждую пятницу, а каждый вторник.
28. Сентябрь, 2009 в 12:36
ну а откуда тогда на графике 25 сентября? Инсайд?)))) график обновляется после закрытия торгов в пятницу
28. Сентябрь, 2009 в 13:13
Очень в этом вопросе рекомендую книгу:
Ларри Уильямс.Секреты торговли на фьючерсном рынке
Основной упор в ней делает именно на анализ того что делают эти три крупные группы участников торгов: коммерческие и некоммерческие трейдеры и мелкие (физики) трейдеры.
28. Сентябрь, 2009 в 13:46
данные выходят по пятницам по состоянию на вторник.
28. Сентябрь, 2009 в 13:51
ок, возможно))
28. Сентябрь, 2009 в 14:03
а книга, про которую написал fund225 – действительно полезное чтиво, особенно если торгуешь commodities! единственная книга по трейдингу, которую перечитывал
28. Сентябрь, 2009 в 15:43
“… Еще один вывод из данного рисунка. Если вы следуете общим настроениям на РБК, форумах, блогах и т.д.))) – у вас практически нет шансов выиграть на рынке! …”
Точно на 100%, но есть еще один вывод:
, потому что они реальными деньгами за свои прогнозы “не голосуют” 
Не читать и не вступать в переписку с аналитиками, которые только прогнозы делают
28. Сентябрь, 2009 в 15:57
это из той же серии пустой болтовни на ТВ и в инете.
28. Сентябрь, 2009 в 16:04
Александр, огромное спасибо за ссылку. Читал книгу Вильямса, о которой говорит fund225.ru, но не мог найти где, смотреть данный индикатор. Теперь пожалуй надо будет освежить знания прочитанные в книге.
28. Сентябрь, 2009 в 16:34
Интересно что крупные трейдеры стали входить в рынок в ноябре,когда было ужасно страшно что-то покупать, ну а в марте 2009 у них просто пик лонгов.
28. Сентябрь, 2009 в 20:19
более тщательное изучение COt на разных индексах
даёт мне повод сделать вывод
что далеко не всё так однозначно…
“синие” часто обыгрывают “зелёных”
а “красные” на некоторых индексах вполне вменяемые
и ещё мне не понятно почему на фьюче сиппи “красные” на протяжении длительного времени (с января по сей день) находятся в зоне минуса т.е в шорте
а в доу джонс сток композит у них вообще всё шоколадно???
28. Сентябрь, 2009 в 21:32
А я вот не понял по графику: (в нижней части) – это совокупно набранная поза (которая постепенно добавляется или сбрасывается) или это конкретная цифра покупок продаж за конкретную неделю?
28. Сентябрь, 2009 в 22:26
admin пишет:
ну а откуда тогда на графике 25 сентября? Инсайд?)))) график обновляется после закрытия торгов в пятницу
Феникс, обрати внимание на заголовок нижнего графика: Date 09/22/2009.
К чему бы это? ))
28. Сентябрь, 2009 в 23:59
COT-ы очень тонкий инструмент (как уже было подмечено), разные инструменты могут давать разные данные, а не четкую картину…..достаточно сравнить маленького сипи с большим на том же интервале или на золото посмотреть или нефть…..но правда в COT-ах есть много других инструментов, глядя на движения в которых можно подумать об индексах, например, валюты сырьевых стран, бонды, ставки и т.д. так же COT-ы интересны именно в индикаторах Ларри, но на подумать тема еше та
29. Сентябрь, 2009 в 08:31
Трактовочка у timingcharts сомнительная….
Вот http://www.cftc.gov/marketreports/commitmentsoftraders/cot_about.html описание отчета, а вот http://www.cftc.gov/dea/futures/deacmesf.htm сам последний отчет (вышел 25го по состоянию на 22е)… Так вот Commercial and Non-commercial Traders на графике трактуются как Commercials и Large Traders… А Nonreportable Positions (т.е. всего-то разница между общим открытым интересом и reportable positions) – это типа small speculators???? Я, конечно, не знаю, но описание CFTC дает совсем другие определения…
29. Сентябрь, 2009 в 10:02
А разве результаты торговли крупных трейдеров не влияют на Сипа??
Крупняк шортит – сип падает…т.е. это как раз Сип находится в зависимости от поведения “Зеленой линии”.
29. Сентябрь, 2009 в 10:07
По поводу последнего абзаца!!!
Как только ушел с chat.plan.ru и других подобных сайтов – размеры и частота убытков в торговле в разы сократились!! Вот оно пагубное влияние “стада” на мышление и механизмы принятия решения!!!
30. Сентябрь, 2009 в 21:20
По поводу последнего обзаца!
Сегодня зашла на сайт БКС, так хвастаются ведь наша УК самая лучшая доходность 200%, 100% только следуйте нашим рекомендациям…а они общие для всех…
10. Ноябрь, 2009 в 20:31
Не помню кто сказал… Чуть ли не Герчик, Что РБК, СNN и пр.. это развлекательное телевидение. Не более (!!!). Никогда не позволяю себе слушать и читать когда торгую.
13. Ноябрь, 2009 в 16:13
Доброго Вам создатель! У меня вот тут непоняточка по поводу http://timingcharts.com, точнее о том что такое C.I.T. сам индес СОТ (за 26 недель по умолчанию где) этот индекс расчитывается так же как и Лари его считал, т.е. отношение чистой позиции той или иной группы к открытому интересу, либо это просто позы оператов. И еще момент: позиции трейдеров в открытом интересе чистые?
4. Апрель, 2010 в 12:35
Вывод, что мелкие трейдеры, которые в большинстве представляют из себя мелких частных спекулянтов и инвесторов, верный. Однако торговля используя эти данные и их трактовка не так однозначна
P.S. Анализ упрощается если применять индикаторы на основе позиций, а не наблюдать за самими позициями. У меня на сайте целая рубрика посвящена отчётам СОТ.